Société Générale

Société Générale SA
País	Francia Francia
Asiento	París
forma jurídica	Sociedad Anónima
ES EN	FR0000130809
BIC	SOGEFRPPXXX
establecimiento	1864
Sitio web	www.societegenerale.com
Datos comerciales 2018
Los activos totales	1,309 billones de euros
Empleado	147,125
administración
Gestión empresarial	Lorenzo Bini Smaghi (presidente) Frédéric Oudéa (director ejecutivo)

La Société Générale , abreviada SG o SocGén , con sede en París es uno de los bancos comerciales más importantes de Francia y, junto con Crédit Lyonnais y BNP Paribas, es uno de los tres bancos comerciales más antiguos del país (les trois vieilles) . Su nombre original es Société Générale pour favoriser le développement du commerce et de l'industrie en France ('Sociedad General para la Promoción del Desarrollo del Comercio y la Industria en Francia').

El banco principal es uno de los 30 bancos que han sido clasificados como una institución financiera de importancia sistémica por la Junta de Estabilidad Financiera (FSB) . Por lo tanto, está sujeto a un seguimiento especial y a requisitos más estrictos para la dotación de capital .

historia

1864-1893

El banco fue fundado durante el Segundo Imperio Francés el 4 de mayo de 1864 para promover el desarrollo del comercio y la industria en Francia. Contrató empleados y estaba programado para abrir oficinas en Francia. En 1870, el banco tenía 15 sucursales en París y 32 en las provincias francesas. En 1871 estableció una oficina permanente en Londres . Al principio, el banco necesitaba casi todos sus recursos propios tanto para préstamos como para operaciones crediticias. En 1871 amplió sus actividades al mercado público de emisiones al hacerse cargo de la venta de bonos , a través de los cuales debían plantearse las indemnizaciones pactadas en la Paz de Frankfurt tras la derrota en la Guerra Franco-Prusiana . Entre 1871 y 1893, Francia atravesó un período económicamente oscuro, que estuvo asociado con el colapso de varios bancos. El banco creció moderadamente y en 1889 ya contaba con 148 sucursales, lo que demostró la capacidad de la empresa para soportar situaciones económicas desfavorables.

1894-1930

En 1894, el banco comenzó a construir las estructuras que caracterizan a un gran banco moderno: comenzó a atraer tanto activos privados como comerciales, pero también a proporcionar préstamos a corto plazo para industriales y comerciantes. También comenzó a emitir públicamente títulos de deuda externa tanto en Francia como en Rusia . La adquisición de inversiones de capital fue una actividad secundaria. Los buenos y excelentes resultados financieros permitieron al banco ampliar su estructura accionarial: en 1895, Société Générale ya tenía 14.000 accionistas , cuyo número había aumentado a 122.000 en 1913. Los años de guerra fueron difíciles y la pérdida de negocios con Rusia trajo graves consecuencias. No obstante, Société Générale se convirtió en el principal banco comercial de Francia en la década de 1920: su red de sucursales creció significativamente a partir de la década de 1890, con un gran número de sucursales y oficinas estacionales que permitieron una profunda penetración en el mercado provincial (1910: 260 oficinas estacionales; 1930: 864 estacionales oficinas). Gracias al dinamismo de los órganos de control y la gestión en la sede y las sucursales, superó a su rival Crédit Lyonnais entre 1921 y 1928 en términos de activos depositados y préstamos emitidos. Para satisfacer las necesidades de las empresas inversoras, Société Générale fundó una filial, Calif , en 1928 , especializada en préstamos a medio plazo .

1931-1945

La década de 1930 fue otro período difícil. Debido al declive de los negocios internacionales y franceses, el banco se vio obligado a optimizar su red de sucursales mediante el cierre de sucursales locales. En vísperas de la Segunda Guerra Mundial , el número de sus sucursales no era mucho mayor que en 1922. No obstante, Société Générale participó activamente en la colocación de numerosos bonos públicos estatales y coloniales durante este período. La guerra y la ocupación alemana detuvieron su expansión, pero el banco se fue a África y Estados Unidos .

1945-1964

Société Générale fue nacionalizada en 1945. Solo tenía un accionista: el estado francés. El período de 1945 a 1958 en Francia se caracterizó por la rápida recuperación económica, pero también por un mayor desequilibrio de la balanza de pagos , que requirió controles constantes del tipo de cambio y medidas de control crediticio casi permanentes. La economía no se fortaleció hasta 1959, pero los controles crediticios continuaron contrarrestando las tendencias inflacionarias . El rápido crecimiento de la producción y el comercio exterior abrió nuevas oportunidades comerciales para el sector bancario. La industria ha experimentado algunos cambios radicales; uno de los más importantes fue la mayor especialización del sistema crediticio. La amplitud de la oferta de productos bancarios se expandió continuamente. Gracias a su presencia en Nueva York , Société Générale pudo participar en el negocio creado por el Plan Marshall . Société Générale continuó su expansión en Francia y en el extranjero. Se fue a Italia y México y cambió el estado de su negocio en África después de la descolonización de acuerdo con las leyes de estos países recién independizados.

1965-1990

Después de que se suprimiera el requisito de aprobación para la apertura de sucursales en 1966, Société Générale recibió un nuevo impulso para su red de sucursales en Francia. Su expansión internacional también fue rápida. Ya no se limitaba, como antes, a los centros financieros (Londres, Nueva York) y los países vecinos ( Bélgica , España ) y las antiguas colonias, con el objetivo primordial de dotar de crédito a las empresas francesas, sino también a incrementar la presencia de La habilitación de la banca en los centros bancarios donde se desarrollaban nuevos mercados, ya sea para exportar los conocimientos técnicos adquiridos en determinados campos o para mantenerse en contacto con las multinacionales . Los años 1966 y 1967 fueron un punto de inflexión fundamental en la legislación bancaria: el desarrollo más importante fue el debilitamiento de la separación entre banca de activos y de inversión y el establecimiento de un banco hipotecario independiente .

Société Générale aprovechó esta ventaja y tomó una posición de liderazgo en algunas nuevas técnicas financieras destinadas principalmente a negocios corporativos, como el arrendamiento financiero , mediante la creación de subsidiarias especializadas para el propósito respectivo. La década de 1970 se caracterizó por dos desarrollos importantes: una expansión de la red de sucursales internacionales y la introducción generalizada de la informática para seguir el ritmo de la expansión de los clientes y el desarrollo del negocio de inversión. La aparición de los cajeros automáticos en 1971 coronó el éxito y el desarrollo de la tarjeta de crédito . En el contexto de la desregulación y el cambio tecnológico a principios de la década de 1980, la internacionalización de los mercados y la aparición de nuevos instrumentos financieros, Société Générale se propuso dos objetivos comerciales: se centró en los consumidores privados a través de su red de sucursales y a través de la adquisición de subsidiarias. Prosiguió y amplió sus actividades comerciales en los mercados de capitales franceses y en varios centros bancarios internacionales seleccionados. El 29 de julio de 1987 se privatizó Société Générale. Fue seleccionado entre los tres principales bancos nacionalizados en 1945 por su excelente gestión de riesgos, índice de capital y índice de productividad.

ECS ha sido una subsidiaria al 100% desde 1984 . ECS está activo en las áreas de arrendamiento, gestión de activos y servicios de TI.

Desde 1991

Durante los últimos años, Société Générale se ha centrado en desarrollar sus actividades comerciales en tres áreas centrales combinando el crecimiento orgánico y nuevas adquisiciones.

Con la adquisición del competidor Crédit du Nord en 1997, se fortaleció el negocio de banca minorista, lo que demostró la determinación del grupo bancario de aprovechar la reestructuración del sistema bancario francés. Al mismo tiempo, Société Générale trató de asegurar la lealtad del cliente a largo plazo con la oferta de “ un número de cuenta de por vida ” y la introducción de “ Jazz ” (un paquete de servicios). En 1999, Société Générale intentó apoderarse de Paribas hostil , pero el competidor Banque Nationale de Paris finalmente ganó.

En 1998, Société Générale creó un departamento separado para la banca minorista fuera de Francia, lo que subraya su determinación de convertir esta línea de negocio en un eje de desarrollo estratégico para el grupo. Esta actividad se reforzó en 1999 mediante nuevas adquisiciones en Rumanía ( BRD - Groupe Société Générale ), Bulgaria y Madagascar . La estrategia de crecimiento externo se manifestó en 2001 a través de adquisiciones en Europa Central ( Komerční banka en la República Checa y SKB Banka en Eslovenia ). África también se convirtió en un área de interés importante para el banco en 2002 con la adquisición de Eqdom, líder del mercado de préstamos al consumo en Marruecos , y de Union International de Banque en Túnez . Además, 2.003 estaban en Ghana , 48% de SBB Bank y 2.004 en Grecia, 50% de General Bank of Greece y en Alemania 75% de Hanseatic Bank adquirido. El 30 de junio de 2006, se tomó el control del Splitska banka croata .

En el área de servicios financieros especializados, un departamento establecido a mediados de 2001, la compra de tres subsidiarias de Deutsche Bank ( ALD AutoLeasing D GmbH , que se especializa en el negocio de arrendamiento de automóviles independiente de la marca , el Bank Deutschesmotorgewerbe GmbH , que se especializa en préstamos para automóviles, y que se especializa en la financiación y arrendamiento de bienes de capital móviles para empresas ( GEFA Gesellschaft für Vertriebsfinanzierung mbH ) ha puesto a Société Générale en condiciones de crecer en este sector en el mercado europeo. La estrategia de crecimiento externo continuó en 2002 con la compra de Hertz Leasing, filial europea del grupo Ford que se especializa en arrendamiento a largo plazo y gestión de flotas .

Con su historia de éxito como el principal proveedor de productos de inversión de Francia ( fondos de inversión , planes de ahorro ), el grupo ha desarrollado su gestión de activos y actividades de banca privada . Con su filial Société Générale Asset Management, lleva desde 1999 persiguiendo la estrategia de desarrollar tanto el negocio de fondos de inversión en Francia como actividades empresariales dirigidas a importantes inversores institucionales a nivel internacional. Con el establecimiento de Société Générale Asset Management UK en Londres y la adquisición de Yamaichi en Japón , Société Générale dio un paso decisivo hacia la internacionalización y ahora puede ofrecer a sus clientes capacidades de gestión de fondos verdaderamente globales. Société Générale también tiene presencia global en banca privada. Después de seguir una política de adquisiciones cautelosas en 1998, Société Générale Private Banking se desarrolló y consolidó en 1999 en el contexto de una competencia más dura.

El reportero francés Denis Robert y el ex número 3 de Clearstream , Ernest Backes, acusaron a Société Générale de cuentas inéditas en Clearstream, que está en el centro de un escándalo financiero. El banco niega las acusaciones realizadas.

En el primer trimestre de 2004, se fundó el tercer pilar de las actividades comerciales de Société Générale con SG Global Investment Management and Services GIMS. En febrero de 2004, se fundó SG Global Securities Services para inversores GSSI, que ofrece a los inversores servicios sobre valores y derivados en todo el mundo. GSSI está vinculado a GIMS, que reúne a SG Asset Management, SG Private Banking y SG Global Security Services for Investors. GIMS emplea a 7,600 personas.

Société Générale desarrolló su negocio corporativo y de inversión bajo la marca SG Corporate and Investment Banking, que se introdujo en 1998. Basada en una clientela sólida y reconocida por su capacidad de innovación (el grupo se encuentra entre los líderes mundiales en derivados de inversión , bonos convertibles , financiamiento de exportaciones , etc.), Société Générale pretende expandir su negocio de consultoría, fusiones y adquisiciones y OPI a través de la adquisición de empresas especializadas (Hambros en el Reino Unido , Barr Devlin y Cowen en los EE . UU .).

Crisis financiera de 2008

El 24 de enero de 2008, Société Générale anunció en un comunicado de prensa que había descubierto un fraude excepcional dentro de las actividades de su grupo. Según Société Générale, se dice que un operador responsable de la cobertura de índices bursátiles europeos utilizando futuros ha acumulado posiciones fraudulentas masivas más allá de sus competencias en 2007 y 2008. Con la ayuda de su profundo conocimiento de los procedimientos de control, que proviene de su anterior empleo en la oficina intermedia, se dice que ocultó estos puestos a través de un sofisticado sistema de transacciones ficticias. Según el comunicado de prensa, estas posiciones fueron descubiertas del 19 al 20 de enero de 2008. Se decidió cerrar estas posiciones lo antes posible en el mejor interés de la integridad del mercado y los accionistas. Por el tamaño de las posiciones y las condiciones de mercado muy desfavorables, este fraude tendría un impacto negativo en torno a los 4.900 millones de euros, que el banco tendrá en cuenta en sus resultados de negocio de 2007. Además, la Société Générale anunció amortizaciones adicionales para el cuarto trimestre de 2007 por un importe de 2.050 millones de euros, que se remonta a la crisis inmobiliaria de Estados Unidos . Para reforzar la base de capital, el consejo de administración ha decidido una ampliación de capital de 5.500 millones de euros.

El comerciante inicialmente no nombrado por Société Générale es Jérôme Kerviel , de 31 años , quien fue arrestado temporalmente el 26 de enero de 2008 e interrogado por la fiscalía. Según un segundo comunicado de prensa de Société Générale, se dice que las posiciones fraudulentas tienen un valor nominal de alrededor de 50 mil millones de euros. Tras las primeras reconstrucciones por parte del Ministerio Público, que inició una investigación por abuso de confianza, falsificación y uso de falsificaciones, además de irrumpir en un sistema de información, existen algunas dudas sobre la versión presentada por Société Générale, al mismo tiempo. Se cuestiona toda la estructura de gestión y control del banco. El mercado de futuros EUREX , a través del cual se procesaron la mayoría de las transacciones, informó a la gerencia de Société Générale sobre posiciones cuestionables ya en noviembre de 2007. Según informes oficiales de la autoridad supervisora ​​del mercado financiero francés, Autorité des Marchés Financiers (AMF), de fecha 28 de enero de 2008, el consejero Robert Addison Day ya había vendido acciones de Société Générale por valor de 85,7 millones de euros el 9 de enero de 2008 y el 18 de enero. , 2008. Enero de 2008 vendió otro por valor de 40,5 millones de euros. En este contexto, un grupo de accionistas ha presentado una denuncia contra desconocidos ante la Fiscalía de París por tráfico de información privilegiada . En este sentido, la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. Ha iniciado la SEC una investigación sobre las inversiones realizadas por las transacciones de Robert A. Day.

El 5 de octubre de 2010, Jerome Kerviel por un tribunal francés de París en primera instancia a cinco años de prisión, dos de ellos suspendidos en libertad condicional por malversación de fondos , falsificación y manipulación fraudulenta. Los jueces vieron como probado que Kerviel llevó a cabo las especulaciones por su propia iniciativa y, por lo tanto, llegó a los miles de millones en pérdidas. También fue condenado a devolver 4.900 millones de euros a su antiguo empleador, Société Générale. Con su salario actual de consultor de TI, la recuperación tomaría al menos 177.000 años. El 24 de octubre de 2012, un tribunal de apelación francés confirmó la sentencia contra Jérôme Kerviel.

Como puede verse en el breve folleto publicado el 11 de febrero de 2008 sobre la ampliación de capital anunciada de 5.500 millones de euros, los ajustes de valor y castigos atribuibles al negocio hipotecario estadounidense y la crisis subprime ascienden a 2.600 millones de euros. Solo 18 días antes, Société Générale declaró un requisito de amortización de 2.050 millones de euros. La ampliación de capital prevé la oferta de las nuevas acciones a un precio de suscripción de 47,50 euros, lo que corresponde a un descuento del 39% sobre el precio de cierre del día anterior. La oferta de suscripción de nuevas acciones solo es válida en Francia y en ocho países seleccionados de la UE, incluida Alemania. El 6 de octubre de 2009, el banco principal anunció que tenía como objetivo una nueva ampliación de capital de 4.800 millones de euros. La Société Générale tiene la intención de utilizar los ingresos para reembolsar ayudas estatales y financiar posibles adquisiciones. El precio de emisión debería ser de 36 € por acción.

Datos de la compañia

año	2002	2003	2004	2005	2006	2007	2008
Ventas, en millones de €	14,573	15,637	16,390	19,166	22,417	21,923	21,866
Empleado	83,220	88.000	92.000	103,555	119,779	151.000	160.430

actividad

Société Générale emplea a unas 159.000 personas en 79 países, alrededor del 60 por ciento de ellos fuera de Francia. El banco opera tanto en financiamiento como en negocios de inversión e inversión.

En Francia, Société Générale, incluida su filial Crédit du Nord, opera en el negocio de clientes privados con 2.860 sucursales.

administración

Daniel Bouton , exjefe de gabinete de Alain Juppé , fue presidente y director ejecutivo de Société Générale de 1997 a 2008 . Después de que Frédéric Oudéa asumiera la dirección del grupo en 2008, también ha sido presidente del Consejo de Administración desde mayo de 2009.

Datos del mercado de valores

Société Générale cotiza en la bolsa de valores Euronext de París y forma parte del índice francés CAC 40 . Su capitalización de mercado el 6 de junio de 2008 era de 35,3 mil millones de euros, lo que la convierte en la duodécima compañía cotizada más grande de Francia. A 31 de diciembre de 2007, Société Générale seguía siendo la décima empresa cotizada más grande de Francia con una capitalización de mercado de 46.100 millones de euros.

crítica

En septiembre de 2010, Société Générale y otros diez bancos fueron multados con 381,1 millones de euros por el Conseil de la Concurrence . Los bancos habían llegado a un acuerdo según el cual cobrarían a sus clientes 4,3 centavos de comisión por cheque desde enero de 2002 hasta julio de 2007 con el fin de generar beneficios adicionales. Esto afectó al 80% de los controles utilizados en Francia. Las transacciones con cheques en Francia fueron gratuitas hasta 2002. Luego de la intervención del regulador bancario, que calificó las ganancias de “ilegítimas”, esta práctica se detuvo. Los bancos de este cartel también fueron multados por comisiones excesivas con un total de 3,8 millones de euros. Dado que Société Générale ya había sido condenada a una multa en 2000 por obstruir la competencia, su condena fue un 20% más alta. En el juicio que comenzó en Bonn en septiembre de 2019, el banco está acusado de reembolsar ilegalmente impuestos que nunca se han pagado en transacciones cum-ex .

compañía subsidiaria

Las subsidiarias de Société Générale incluyen:

• Gestión de activos de Lyxor
• Servicios de valores de Société Générale (SGSS)
• Crédit du Nord
• Grupo Newedge
• Bank German Motor Vehicle Trade GmbH
  • BDK Leasing and Service GmbH
• Banco Hanseático
• Société Générale Equipment Finance (SGEF)
  • Banco GEFA
• ALD automotriz
• Gestión profesional de automóviles

y más de otras 20 subsidiarias en los sectores de seguros y préstamos personales.

literatura

• Hugues Le Bret: La semana en la que Jérôme Kerviel casi estalla el sistema mundial: un informe interno. Verlag Antje Kunstmann, Múnich 2011, ISBN 978-3-88897-722-0 .

enlaces web

• Sitio web de Société Générale (inglés, francés)

• Primeros documentos y artículos periodísticos sobre Société Générale en el dossier de prensa del siglo XX del ZBW - Centro de Información Económica de Leibniz .

Evidencia individual

1. ↑ Entrada en el directorio BIC de SWIFT
2. ↑ Societe Generale: Integrated Report 2017-2018 (inglés)
3. ↑ Medidas de política para abordar las instituciones financieras de importancia sistémica. En: Financial Stability Board (FSB) de 4 de noviembre de 2011 (archivo PDF; 105 kB)
4. ↑ Actualización del grupo de bancos de importancia sistémica global (G-SIB) (PDF; 43 kB) del 1 de noviembre de 2012
5. ↑ ( Página ya no disponible , búsqueda en archivos web: comunicado de prensa de Société Générale, 24 de enero de 2008 ).@ 1@ 2Plantilla: Dead Link / www.ir.socgen.com
6. ↑ SocGen revela fraude de concesionarios: 4.900 millones de deudas , Reuters Alemania, 24 de enero de 2008.
7. ↑ Comunicado de prensa Société Générale, 27 de enero de 2008 (PDF; 57 kB)
8. ↑ Reuters Alemania, 28 de enero de 2008 - Probablemente SocGen ya informó sobre Kerviel en noviembre
9. ↑ Financial Markets Authority (AMF), 28 de enero de 2008 - Societe Generale, Déclaration of dirigeants n ° 208D0458
10. ↑ Financial Markets Authority (AMF), 28 de enero de 2008 - Societe Generale, Déclaration of dirigeants n ° 208D0577
11. ↑ Le Monde, 28 de enero de 2008 - Plainte pour délit d'initié contre un administrateur de la Société générale
12. ↑ Se supone que el jugador de la bolsa de valores Kerviel pagará miles de millones en: Spiegel Online del 5 de octubre de 2010
13. ↑ El tribunal declara culpable a Jerome Kerviel en: Handelsblatt del 5 de octubre de 2010.
14. ↑ El comerciante de la bolsa de valores Kerviel pagará cinco mil millones de euros Spiegel Online, 24 de octubre de 2012
15. ↑ Comunicado de prensa Société Générale, 11 de febrero de 2008 (PDF; 79 kB)
16. ↑ Societe Generale realiza una ampliación de capital de 4.800 millones de euros
17. ↑ Estado financiero consolidado , página 119.
18. ^ Société Générale, Banca minorista en Francia ( Memento del 14 de noviembre de 2006 en Internet Archive ).
19. ↑ Euronext, Composición histórica del índice CAC 40 de 1987 ( Memento del 22 de junio de 2008 en Internet Archive )
20. ^ Colusión en el sector bancario . Comunicado de prensa de la Autorité de la concurrence de 20 de septiembre de 2010, consultado el 9 de febrero de 2011
21. ↑ Se supone que los bancos franceses pagan millones en: Handelsblatt del 21 de septiembre de 2010, consultado el 9 de febrero de 2011
22. ↑ Tim Bartz: El mayor robo de impuestos en la historia de Alemania , Spiegel Online , 4 de septiembre de 2019.