Banco universal

Los bancos universales ( bancos universales ingleses ; también llamados bancos completos ) son instituciones de crédito que realizan todas las transacciones bancarias y las ofrecen a todos los grupos de clientes . Enfrente están los bancos especiales .

General

Los bancos universales son el tipo de banca dominante en la industria bancaria alemana. Los bancos universales se pueden caracterizar con respecto a la estructura de la gama de productos y con respecto a la base de clientes. Para Hans Büschgen , los bancos universales se caracterizan por combinar el negocio de depósito y préstamo con el negocio de valores , que incluye emisión , comisión , negocio de custodia , negocio de inversión y negociación por cuenta propia . Así, a través de la gama de servicios que ofrece un banco universal, básicamente se pueden cumplir los requisitos de varios grupos de clientes.

Problemas y tareas legales

La Ley Bancaria Alemana (KWG) no reconoce el término bancos universales. Si una institución de crédito realiza una parte sustancial de las transacciones bancarias enumeradas en la Sección 1 (1) KWG, cumple con los requisitos de un banco universal. El hecho de que las entidades de crédito CRR pertenezcan a los bancos universales o especiales depende de la gama de productos y de los grupos de clientes. Dado que, por un lado, el término crédito es integral bajo la ley bancaria e incluye todo el negocio de préstamos en el sentido más amplio y, por otro lado, el negocio de depósitos también incluye las formas más diversas de inversión financiera, se puede suponer que las instituciones de crédito CRR deben contarse entre los bancos universales. Según la ley bancaria, las instituciones de crédito CRR operan las transacciones bancarias enumeradas en la Sección 1 (1) No. 1 a 4 KWG (Sección 1 (3d) oración 4 KWG). La gama de productos resultante justifica una cesión de las entidades de crédito CRR a los bancos universales.

El término bancos universales tampoco existe en las estadísticas bancarias del Deutsche Bundesbank , sino que se esconden dentro de los grupos de bancos de crédito ( grandes bancos , bancos regionales y otros bancos de crédito), cajas de ahorro y Landesbanks y bancos cooperativos .

El negocio de los bancos universales se puede dividir en:

• el negocio de préstamos o el negocio de préstamos:
  • Préstamo de dinero : los descubiertos , sobregiros , préstamos personales , préstamos de inversión , préstamos de consumo , préstamos hipotecarios , préstamos de bienes raíces , stand-by préstamos , crédito renovable ;
  • Préstamos : créditos de garantía ;
• el negocio pasivo para refinanciamiento : depósitos (. por ejemplo, cuentas de ahorro , depósitos , depósitos a plazo ), bonos bancarios , como bonos de ahorro ;
• Servicios : Las transacciones de pago , las transacciones en efectivo ( pagos en efectivo , depósitos en efectivo ), las transferencias , los adeudos domiciliados , cobro de deudas , cambio de divisas y en moneda de transacción , de comercio de metales preciosos o de cartas de crédito y las operaciones sobre documentos de comercio exterior ;
• Negocio de inversión como negocio de valores : custodia y administración , emisiones , compra y venta de valores, gestión de activos ;
• Otros servicios: Corretaje de otros productos de servicios financieros ( seguros de vida, etc.), negocio inmobiliario , asesoría , emisión de tarjetas de crédito y cheques de viaje .

historia

Place Vendôme - sede del Crédit Mobilier, ahora Hôtel Ritz

En opinión de Adolf Weber y la literatura posterior sobre la historia bancaria, los bancos universales se remontan al banco francés Crédit Mobilier . La Société Générale du Crédit Mobilier era un banco por acciones fundado el 18 de noviembre de 1852 por los hermanos Émile e Isaac Pereire , que financiaba la financiación industrial en Francia mediante préstamos de inversión y la construcción de ferrocarriles , pero también operaba el negocio de depósito y cambio . En 1854 se trasladó a Place Vendôme , donde se trasladó a lo que hoy es el Hôtel Ritz . Como resultado, surgieron otros bancos de este tipo, que se denominaron "Banques d'affaires" o "Societes financières".

Joseph Schumpeter nombró en su honor el "tipo Crédit Mobilier", con lo que se refería a los bancos universales. Es por eso que los primeros bancos universales alemanes se llamaron “bancos Crédit Mobilier” durante mucho tiempo. A diferencia de las grandes casas bancarias privadas francesas de la "Haute Banque", que negociaban principalmente con bonos del Estado , Crédit Mobilier colocó la banca universal en el centro de sus actividades bancarias. Sin embargo, el banco colapsó en octubre de 1867, pero no fue liquidado hasta 1902.

En ese momento ya existía el Darmstädter Bank für Handel und Industrie en Alemania , que probablemente fue el primer banco alemán en dar el paso para convertirse en un banco universal mediante la combinación de varias transacciones bancarias. Se inspiró en el "Crédit Mobilier" y se le concedió una licencia bancaria el 2 de abril de 1853 . Los Rothschild también imitaron este tipo de banco realizando transacciones financieras tanto a corto como a largo plazo y en octubre de 1855 fundaron el Österreichische Credit-Anstalt en Viena . Ejemplos típicos alemanes de los "bancos Crédit Mobilier" seguidos en julio de 1856 por el Berliner Handels-Gesellschaft , Commerzbank (febrero de 1870) y Deutsche Bank (marzo de 1870). En 1912, Eugen Schmalenbach todavía distinguía los tipos de bancos como “bancos Crédit Mobilier”, bancos de depósito y crédito, bancos privados , bancos extranjeros y extranjeros y bancos cooperativos. También en el sector bancario de Colonia , los banqueros privados operaban con éxito la banca universal ya en la década de 1830.

En la mayoría de los países, a principios de la década de 1880 a más tardar, el experimento “Crédit Mobilier” fracasó más o menos porque no logró establecer una combinación estable y funcional de transacciones del mercado monetario y del mercado de capitales . El experimento “Crédit Mobilier” solo pudo mantenerse en la provincia del Rin de Prusia y en Berlín , en Suiza y en parte en Austria-Hungría . La banca universal internacional experimentó un renacimiento a partir de 1992.

Aspectos bancarios

La Dirección del Banco examinó en particular las diferencias entre los bancos universales y los bancos especializados. Como regla general, los bancos universales tienen un tamaño de empresa mucho mayor , medido en términos de activos totales o volumen de negocios , que los bancos especializados. La principal diferencia entre los dos es el riesgo empresarial . Con el mismo tamaño de empresa, un banco universal suele tener un riesgo menor que los bancos especializados, porque los primeros están en mejores condiciones de procesar los riesgos económicos gracias a su gama más amplia de productos y clientes. La política de gama de productos más completa y / o el enfoque en muchos grupos de clientes permiten una mejor diversificación y distribución de riesgos, de modo que tanto la granularidad como los riesgos de agrupación son más favorables; esto se aplica en particular a la cartera de préstamos existente . Los bancos especializados, por otro lado, resultaron ser "puntos conflictivos" porque hubo una "considerable coincidencia entre las crisis financieras y el sistema bancario separado ". El Reglamento de requisitos de capital, que se aplica en todos los estados miembros de la UE, también supone un alto grado de diversificación. De acuerdo con las consideraciones N ° 100 del CRR, las instituciones de crédito deben “mantener un colchón diversificado de activos líquidos para poder cubrir los requisitos de liquidez en caso de una situación de liquidez tensa a corto plazo”.

La falta de restricción a una o unas pocas transacciones bancarias y el efecto del comercio minorista en última instancia conducen a ventajas de costos para los bancos universales mediante economías de escala . La razón son las reducciones de los costos fijos , ya que pueden resultar de una utilización de la capacidad más favorable . Además, las economías de alcance también se pueden demostrar mediante el uso compartido de factores de producción , mediante el cual se pueden aprovechar las sinergias . El concepto moderno de todas las finanzas también se remonta al concepto de banco universal . Que los bancos universales, la crítica que los conflictos de interés podrían exponer (si se utiliza dicho conocimiento en la banca de inversión en el asesoramiento de clientes privados ) se puede determinar mediante el pleno respeto de las reglas de cumplimiento , el uso de sistemas de gestión de cumplimiento a cortafuegos contrarresta las regulaciones. Además, los bancos deben tener interés en los artículos 63 y 80 de la Ley alemana de negociación de valores (WpHG) contrarrestados por medidas organizativas.

Internacional

Ha habido un desarrollo inconfundible hacia el sistema bancario universal desde que Gran Bretaña abandonó el sistema bancario separado en 1986 y ahora coexisten "bancos de depósito", "bancos comerciales" y "bancos de inversión". Desde la Ley Bancaria de 1987 ha existido el término uniforme de la "institución autorizada", cuyas actividades deben incluir tanto el negocio de depósitos como el negocio de préstamos. Después de que Portugal también hizo posible los bancos universales en 1992, la OCDE llegó a la conclusión ese mismo año de que había una tendencia mundial a favor del sistema bancario universal. En los EE.UU., el sistema bancario de separación fue disuelto por la Ley Gramm-Leach-Bliley de noviembre de 1999 y el hecho de que todos los principales bancos de inversión fueron absorbidos por bancos universales o cambiaron su estatus a bancos universales como parte de la crisis financiera de 2007 en adelante .

Los grandes bancos suizos ( Credit Suisse y UBS ) y austriacos ( Raiffeisen Bank International , Bank Austria , Erste Bank y BAWAG PSK ) son exclusivamente bancos universales.

Mayor desarrollo

El extenso comercio por cuenta propia que existía anteriormente en los grandes bancos universalmente activos está sujeto a "barreras de seguridad" en los estados miembros de la UE . En el artículo 2 Nº 4, la Ley de bancos independientes introdujo un sistema bancario independiente para los bancos universales en enero de 2014, incluido el artículo 25f KWG, según el cual las actividades del banco de inversión deben subcontratarse del banco comercial ("ringfencing"). Hasta julio de 2016, todas las transacciones bancarias en el sentido del artículo 3 apartados 2 y 4 KWG se deben llevar a cabo de forma independiente económicamente, organizativa y legalmente empresa (instituto de comercio financiero) en los principales bancos universalmente activos . Se trata de “transacciones prohibidas”, que incluyen la negociación por cuenta propia de derivados y valores con la excepción de los creadores de mercado o las transacciones de crédito y garantía con fondos de cobertura . Un umbral de materialidad estipula que solo se verán afectados los grandes bancos universalmente activos, cuya cartera de negociación y reserva de liquidez superen los 100 000 millones EUR ( umbral absoluto ) o el 20% de sus activos totales y alcancen al menos 90 000 millones EUR ( umbral relativo ). Además, la Sección 25f (1) y la Sección 64s (2) del KWG estipulan que, a partir del 1 de julio de 2015, las instituciones de crédito CRR tendrán dos formas de negociación por cuenta propia dentro de un año de exceder los valores de umbral, a saber

• negocio privativo falsificado como comercio privativo por la sección 1 (1a) oración 3 KWG (sección 3 (2) oración 2 n. ° 1 KWG) (con la excepción de comercio privativo en nombre de los clientes) y
• negociación por cuenta propia utilizando una técnica de negociación algorítmica de alta frecuencia (sección 1 (1a) oración 2 no. 4d KWG) - con la excepción de la creación de mercado - y
• el negocio de préstamos y garantías con fondos de cobertura

tiene que subcontratar a una institución comercial financiera.

Evidencia individual

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2. ↑ Wolfgang Kehl: Die Universalbank , 1978, p. 26 y siguientes.
3. ↑ Hans Büschgen: Bankbetriebslehre: Negocio bancario y gestión bancaria , 1998, p. 69
4. ↑ Christoph Schäfers: Extensiones de rango en bancos universales , 1999, p. 34
5. ↑ Adolf Weber: Depositenbanken und Spekulationsbanken , 1938, p. 9
6. ↑ Joseph Schumpeter: Ciclos económicos: un análisis teórico, histórico y estadístico del proceso capitalista , 1961, p. 666
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